Dipl.-Finw. (FH) Lisa Frühwacht, StBin

Konzerninterne Einlagen in der Verbundvermögensaufstellung nach § 13b Abs. 9 ErbStG und ihre Auswirkung auf unternehmerische Entscheidungen

Die Finanzverwaltung will im Rahmen der Verbundvermögensaufstellungen nach § 13b Abs. 9 ErbStG Einlagen zwischen Beteiligungsgesellschaften eines Verbundes als junge Finanzmittel erfassen, sofern diese innerhalb der letzten zwei Jahre vor dem Übertragungsstichtag erfolgt sind. Werden Einlagen über mehrere Beteiligungsstufen hinweg “durchgereicht”, soll dies zu einer mehrfachen Erfassung junger Finanzmittel führen. Dieser Ansatz hemmt jedoch unternehmerisch wertvolle Investitionsentscheidungen und wirkt sich auf die Effizienz der Kapitalallokation aus. Dies soll mit dem folgenden Beitrag näher beleuchtet werden.

I. Einleitung

Deutsche Familienunternehmen werden seit Jahrzehnten als “Motor der deutschen Wirtschaft” bezeichnet. Mehr als die Hälfte der deutschlandweit in der Privatwirtschaft Beschäftigten sind Angestellte eines Familienunternehmens. Es verwundert daher nicht, dass der Gesetzgeber aus ökonomischen Erwägungen – bspw. zur Erhaltung der Wirtschaftsstabilität – im Erbschaft- bzw. Schenkungsteuerrecht Begünstigungen für die nachfolgebedingte Übertragung von Familienunternehmen vorsieht. Zahlreiche dieser Unternehmen sind jedoch nicht als Einzelunternehmen oder in einer einzigen Gesellschaft organisiert. Globale Märkte, Digitalisierung und technologischer Fortschritt lassen viele der traditionsreichen Familienunternehmen in grenzüberschreitenden Konzernstrukturen agieren.