Prof. Dr. Thorsten Sellhorn

IASB/ED/2024/1: Kurskorrekturen an der IFRS-Goodwillbilanzierung

Mit seinem Exposure Draft “Business Combinations – Disclosures, Goodwill and Impairment” (IASB/ED/2024/1) hat der IASB im März 2024 Änderungsvorschläge für die Goodwillbilanzierung nach IFRS 3 und IAS 36 vorgelegt. Mit Zusatzangaben über Akquisitionsziele und deren Erreichung sowie kleineren Korrekturen am Goodwill-Wertminderungstest will der IASB die Informationslage über Unternehmenszusammenschlüsse verbessern – bei angemessenem Kosten-Nutzen-Verhältnis für die Unternehmen. Der nachfolgende Beitrag stellt den Standardentwurf dar, würdigt ihn vor dem Hintergrund der damit verfolgten Ziele des IASB und unterbreitet einzelne Verbesserungsvorschläge.

I. Einführung

Bei Unternehmenszusammenschlüssen entfallen häufig große Teile der gezahlten Kaufpreise auf einen Geschäfts- oder Firmenwert (goodwill). Die Goodwillbilanzierung ist für Standardsetzer und Praxis seit langem eine komplexe Herausforderung. Weil außerplanmäßige Abschreibungen Seltenheitswert haben, ist der Goodwill in den Konzernabschlüssen nach International Financial Reporting Standards (IFRS, nicht nur) der DAX 40-Unternehmen seit Abschaffung der planmäßigen Goodwillabschreibung stark angewachsen. Für das Geschäftsjahr 2023 standen dort Goodwills von im Mittelwert 9,1 Mrd. Euro zu Buche; einen Spitzenwert erreicht Bayer mit 32,3 Mrd. Euro. Im Verhältnis zum bilanziellen Eigenkapital macht der Goodwill im Mittelwert 40,6 % aus; in der Spitze sind es 123,9 % (Sartorius). Dagegen weist nur ein Viertel der DAX 40 außerplanmäßige Goodwillabschreibungen aus; diese liegen für die DAX 40 im Mittelwert bei 218 Mio. Euro. Im Verhältnis zum durchschnittlichen Vorjahresbuchwert des Goodwill erreichen sie im Mittelwert 2,4 %. Dies entspricht rechnerisch einer Nutzungsdauer von (1/2,4 % =) 42,5 Jahren.